ما سوف تتعلمه في هذا المقال عرض

التحليل الأساسي للفوركس

في هذا المقال سوف نلقي نظرة شاملة على التحليل الأساسي، والذي يعد من أهم طرق تقييم الأصول واتخاذ القرارات الاستثمارية الذكية. أولاً، نقوم بتعريف وشرح أهمية هذه الطريقة ونبين اختلافها في مقارنة بالتحليل الفني. ثم نناقش العوامل الرئيسية مثل العوامل الاقتصادية والمالية التي تلعب دورا هاما في التحليل الأساسي. فيما يلي، نقدم الأدوات والموارد اللازمة لإجراء هذا التحليل ونقدم دليلًا خطوة بخطوة للبدء. وسنشير أيضًا إلى النقاط الأساسية والأخطاء الشائعة في هذه العملية. وفي الأخير، سنذكر على العوامل التي تؤثر على التحليل الأساسي وكيف يتأثر سوق الفوركس بهذه العوامل.

التحليل الأساسي للفوركس - التحلیل الأساسی

يجب على محللين سوق الفوركس الذين يستخدمون التحليل الأساسي للبيع والشراء والتداول في الفوركس، التفكير في الأشياء التي سنخبرك بها أدناه والتحقق من تأثيرها على اتجاه أسعار أزواج العملات. ستساعدك هذه المقالة على اتخاذ قرارات استثمارية أفضل بناءً على معلومات حقيقية وشاملة.

ما هو التحليل الأساسي؟

التحليل الأساسي يقوم بدراسة وتقييم العوامل الاقتصادية والمالية والاجتماعية التي يمكن أن تؤثر على قيمة الأصول. هذا النوع من التحليل المستثمرين يساعد على اكتساب فهم أفضل للوضع المالي والأداء لشركة أو سوق معينة. ويتم في هذا الصدد فحص البيانات والمعلومات المتعلقة بالأداء المالي والإيرادات والمصروفات والميزانية العمومية.

في التحليل الأساسي، الهدف الرئيسي هو تحديد القيمة الجوهرية للأصول. ويتضمن هذا التحليل فحص عوامل الاقتصاد الكلي مثل أسعار الفائدة ومعدلات التضخم وظروف سوق العمل التي يمكن أن تؤثر على سلوك المستثمر وأسعاره. بشكل عام، يساعد التحليل الأساسي على تحديد نقاط القوة والضعف لدى الشركة أو السوق ويمكن أن يؤدي إلى قرارات استثمارية .

ضع ذلك في اعتبارك بشأن التحليل الفاندامنتال، فإن التحليل الأساسي للفوركس أكثر ملاءمة للأشخاص الذين لديهم رؤية طويلة المدى لسوق الفوركس.

من الطبيعي أن تؤثر القضايا المهمة جدًا مثل الوضع الاقتصادي للدول والأحداث الإقليمية والوضع السياسي للبلد والسياسات النقدية والعديد من الأشياء الأخرى على سعر عملة ذلك البلد. يدرس محللو الفوركس الأساسيون هذه الحالات بعناية ويتوقعون اتجاهات أسعار العملات.

بالطبع، لبهدف التداول الناجح في سوق الفوركس، بالإضافة إلى التحليل الأساسي، يجب أيضا النظر في التحليلات الأخرى. لأن كل تحليل سيكون مربحًا لمستخدميه عند استخدامه من قبل أشخاص ذوي خبرة وخبرة.

أهمية التحليل الأساسي في الاستثمار

التحليل الأساسي مهم جداً في عملية الاستثمار لأنه يساعد المستثمرين على اتخاذ قرارات مبنية على معلومات حقيقية وشاملة. ومن خلال تحليل المعلومات المالية والاقتصادية، يمكن للمستثمرين الحصول على رؤية أفضل، لنمو وربح في الأستثمار. يعد هذا التحليل مهم جداً بشكل خاص للمستثمرين على المدى الطويل (الذين يبحثون عن عوائد مستدامة).

بالإضافة إلى ذلك، يتيح التحليل الأساسي للمستثمرين مقارنة الأسواق المختلفة وتحديد نقاط القوة والضعف فيها. على سبيل المثال، قد يحصل المستثمرعلى ادراك من خلال النظر إلى التحليل الأساسي، أن هذة الصناعة لديها إمكان اكثر للنمو بسبب الظروف الاقتصادية المواتية ويقرر الاستثمار فيها.

تدريس التحليل الأساسي خطوة بخطوة

لتتعلم التحليل الأساسي، عليك أولاً أن تتعرف على المفاهيم الأساسية( الخطوة الأولى في تحليل الأساسي الفوركس هي المعرفة الكافية بأزواج العملات الفوركس وسلوكها.). تتضمن الخطوة الأولى دراسة ومراجعة التقارير المالية للشركات ومعرفة كيفية تحليلها. ويشمل ذلك فحص النسب المالية وتقييم قدرة الشركة على تحقيق الأرباح والسيولة.

بعد ذلك، من الأفضل أن تتعرف على عوامل الاقتصاد الكلي التي يمكن أن تؤثر على السوق. يمكن أن يساعدك التعرف على السياسة النقدية ومعدلات التضخم والظروف الاقتصادية العامة في الحصول على صورة أفضل لكيفية أداء السوق. يمكن أن تساعدك الممارسة والتحليل المستمر في أن تصبح محللًا أساسيًا ماهرًا.

مصطلحات فوركس الأساسية

من أجل التحليل الأساسي في الفوركس، أو التدريب الأساسي للفوركس، يجب أن تعرف المصطلحات المتعلقة بهما. لأنه في المواقع الإخبارية التي تنشر أخبار فوركس الأساسية، تُستخدم مصطلحات فوركس الأساسية كثيرًا. لذلك من الأفضل أن تكون على دراية بهذه المصطلحات وألا تشعر بالارتباك عند سماع أخبار الفوركس المهمة. في ما يلي، قدمنا لك المصطلحات الأساسية المهمة في فوركس والمستخدمة على نطاق واسع.

الاحتياطي الفيدرالي (Federal Reserve): إنه البنك المركزي للولايات المتحدة الأمريكية. السياسة النقدية الأمريكية هي المسؤولة عن التوظيف وتحديد الأسعار وما إلى ذلك.

IMF: صندوق النقد الدولي

EMU: الاتحاد النقدي الأوروبي

Central bank: البنك المركزي

السلعة (Commodity): السلع والمواد مثل النفط والغاز والبنزين وغيرها.

BOE: بنك إنجلترا

BOJ: بنك اليابان

SNB: البنك المركزي السويسري

ECB: المصرف المركزي الأوروبي

FOMC: لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية

Budget Deficit: عجز الموازنة أو العجز في الميزانية

Interest Rate: سعر الفائدة

CPI: معدل التضخم

العوامل الرئيسية في التحليل الأساسي

وتشمل العوامل الاقتصادية الرئيسية في التحليل الأساسي معدلات النمو الاقتصادي، ومعدلات البطالة، والسياسات النقدية والمالية. يمكن أن تؤثر هذه العوامل على إجمال الطلب والتضخم وفي نهاية المطاف قيمة الأصول. على سبيل المثال، يؤدي ارتفاع أسعار الفائدة عادة إلى انخفاض الطلب على القروض وبالتالي إلى انخفاض النشاط الاقتصادي.

بالإضافة إلى العوامل الكلية، يدرس التحليل الأساسي أيضًا عوامل الاقتصاد الجزئي، بما في ذلك الوضع المالي للشركة، وهيكل التكلفة، والقدرة على تحقيق الأرباح. عادة ما ينظر المحللون إلى النسب المالية مثل نسبة الدين إلى حقوق الملكية ونسبة السعر إلى الأرباح (P / E) لإجراء تقييم دقيق للوضع المالي للشركة.

مواقع التحليل الأساسي للفوركس

تم تقديم العديد من المواقع للتحليل الأساسي للفوركس. لكن في تحليل الفوركس الأساسي، يجب أن تكون قادرًا على التمييز بين الأخبار والإشاعات. بطبيعة الحال، ليس من المفترض أن تؤثر جميع الأخبار الصحيحة على أسعار العملات. لذلك، يجب أن يتمكن التحليل من تحديد الأخبار التي ستؤثر على سعر أزواج عملات الفوركس.

في هذه الأثناء، هناك مواقع موثوقة يتبعها محللون أساسيون. وبناءً على الأخبار المنشورة على هذه المواقع، يمكنهم اتخاذ القرار بشأن بيع وشراء العملات. تعد مواقع Dailyfx و Forexfactory و Bloomberg و Fxstreet وإلخ… من بين المواقع المهمة في سوق الفوركس التي يتابع معظم المحللين الأساسيين لسوق الفوركس أخبارها.

النقاط الرئيسية والأخطاء الشائعة في التحليل الأساسي

إحدى النقاط الرئيسية في التحليل الأساسي هي الاهتمام بالتفاصيل. قد يركز العديد من المستثمرين على نسبة مالية واحدة أو اثنتين فقط ويهملون عوامل أخرى مهمة. هذا يمكن أن يؤدي إلى قرارات غير صحيحة. كما أن يتطلب التحليل الأساسي وقتًا وبحثًا متأنيًا، ويجب على المستثمرين تجنب من اتخاذ قرارات سريعة دون الدراسة.

ومن الأخطاء الشائعة الأخرى تجاهل تأثير عوامل الاقتصاد الكلي على أسواق معينة. في بعض الأحيان، قد تبدو الشركة جيدة جدًا من الناحية المالية، لكن الظروف الاقتصادية العامة يمكن أن تؤثر سلبًا على أدائها. لذلك، من المهم جدًا الانتباه إلى الظروف العامة للسوق والصناعة.

التحليل الأساسي لسهم معين

لإجراء تحليل أساسي لسهم معين، يجب عليك أولا مراجعة التقارير المالية لتلك الشركة. على سبيل المثال، إذا اخترت سهمًا تكنولوجيًا، فيمكنك الاطلاع على نمو إيراداته وصافي أرباحه على مدار السنوات القليلة الماضية. كما أن النظر إلى نسبة السعر إلى الربحية ومقارنتها بالمنافسين في الصناعة يمكن أن يساعدك في الحصول على فهم أفضل لتقييم الشركة.

بالإضافة إلى ذلك، ينبغي أيضًا مراعاة التأثيرات العامة مثل اتجاهات سوق التكنولوجيا والمنافسة والابتكارات الحالية. تتيح لك هذه المعلومات إجراء تقييم دقيق لإمكانات النمو المستقبلي والمخاطر الحالية واتخاذ قرارات استثمارية أفضل.

العوامل المؤثرة في التحليل الاساسي للفوركس

هناك العديد من العوامل التي تؤثر على تحليل الفوركس الاساسي. لكن تأثير العديد من الحالات يكون أكبر وينبغي إيلاء المزيد من الاهتمام له.

للأخبار المنشورة حول الأمور التالية تأثير أكبر على سوق الفوركس.

الأخبار السياسية
معدل التضخم
سعر الفائدة
وضع البلد الاقتصادي
أسعار النفط

تأثير سياسات الدول على التحليل الأساسي للفوركس

إن نوع سياسات الدول، وخاصة السياسات النقدية، له تأثير كبير على سوق الفوركس. على سبيل المثال، في بعض الأحيان يزيد المعروض النقدي في الدولة ويؤدي إلى انخفاض سعر الفائدة. عندما ينخفض سعر الفائدة، تنخفض قيمة العملة الوطنية للبلد أيضا. من ناحية أخرى، إذا كان تخفيض سعر الفائدة يهدف إلى النمو البلد الاقتصادي، فهو في حد ذاته عامل في زيادة سعر عملة الدولة، ويجب التحقيق في قضايا أخرى.

هناك نوع آخر من السياسة، وهو زيادة الاحتياطي النقدي للبلد وبطريقة ما يزيد الاستثمار في البلد وهذا عامل لزيادة سعر الصرف في ذلك البلد. في موازنة الدول، تزيد القرارات من فرص العمل في الدولة. إذا تم تنفيذ هذه القرارات الحكومية، فإن سعر الصرف سيرتفع.

التحليل الاساسي للفوركس ومعدل التضخم

عامل مؤثر آخر في سوق الفوركس هو معدل التضخم في هذا البلد. عندما يرتفع معدل التضخم لأي سبب في الدولة، سينخفض سعر العملة في ذلك البلد. كلما انخفض معدل التضخم في بلد ما، ارتفعت قيمة العملة الوطنية لذلك البلد.

نظرًا لأن معظم المتداولين يستخدمون أزواج العملات الرئيسية للتداول، فإن اتجاه سعر الدولار الأمريكي مهم جدًا بالنسبة لهم. لهذا السبب، فإنهم يولون المزيد من الاهتمام للوضع الاقتصادي للولايات المتحدة ويهتمون دائمًا بمعدل التضخم في هذا البلد. يتم استخدام مؤشر أسعار المستهلك (CPI) للتحقق من معدل التضخم في أمريكا.

يتم الحصول على هذا المؤشر من خلال تسجيل أسعار الأعمال. ويتم حساب معدل التضخم بناءً على تغيرات أسعار السلع. فعندما تكون العلاقة بين معدل التضخم الأمريكي والدولار معاكسة، ومع انخفاض التضخم سيرتفع سعر الدولار، ومع ارتفاع التضخم الأمريكي سينخفض سعر الدولار أيضا.

تأثير أسعار الفائدة على سوق الفوركس

سعر الفائدة هو عامل مؤثر آخر في التحليل الأساسي للفوركس. كما ذكرنا، نظرًا لأن العديد من المتداولين يستخدمون أزواج العملات الرئيسية للتداول، فإن سعر الفائدة في الولايات المتحدة مهم بالنسبة لمتداولي الفوركس ومحللين الفاندامنتال ويتم الإعلان عنه من قبل الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي.

حاليًا (28 أبريل 2022)، لم يتغير سعر الفائدة في الولايات المتحدة مقارنة بالعام السابق وظل ثابتًا بين 0 و 0.25 في المائة. يتم الإعلان عن سعر الفائدة في الولايات المتحدة في الاجتماع السنوي. كلما زاد سعر الفائدة، سيرتفع سعر الدولار وفقًا لذلك، وعندما ينخفض سعر الفائدة، سينخفض سعر الدولار أيضا. مع زيادة سعر الفائدة، سيزداد حجم الاستثمار وسيتحسن الوضع الاقتصادي بطريقة أو بأخرى.

التحليل الأساسي للفوركس والوضع الاقتصادي الدول

العامل الرئيسي والأهم في التحليل الأساسي للفوركس هو فحص الوضع الاقتصادي للدول. بشكل عام، جميع العوامل التي ذكرناها مؤثرة في التحليل الأساسي للفوركس، لها تأثير على الوضع الاقتصادي للدول، كما أن الوضع الاقتصادي يحدد قيمة عملة الدولة.

فيما يتعلق بالوضع الاقتصادي، فإن أي خبر يتم نشره، إذا كان صحيحًا ومأثير حقيقي على الوضع الاقتصادي للبلد، سيؤثر أيضا على عملة ذلك البلد. في الواقع، عندما يكون معدل التضخم منخفضًا، يكون سعر الفائدة مرتفعًا، ومعدل البطالة منخفضًا، فيكون الوضع الاقتصادي جيدًا ، فإن عملتنا المرغوبة لها قيمة جيدة. وبطبيعة الحال سوف تنمو بشكل جيد.

تأثير أسعار النفط على التحليل الأساسي للفوركس

يرتبط سعر النفط ارتباطًا وثيقًا مع مستوى الطلب من المستثمرين الكبار والدول المتقدمة مثل الصين والهند والولايات المتحدة. على سبيل المثال، لتقلبات أسعار النفط تأثير كبير على أسعار الأسهم والعملات المختلفة في سوق الفوركس. في معظم الأوقات، مع ارتفاع أسعار النفط، يواجه الدولار الأمريكي والين الياباني انخفاضًا. من ناحية أخرى، فإن أسعار عملات الدول المنتجة للنفط سترتفع.

من ناحية أخرى، في معظم الحالات، سيكون ارتفاع أسعار النفط مصحوبًا بالتضخم. وفي الأوقات التي لا يكون فيها الوضع الاقتصادي للبلدان بعض الشيء، تحاول شعوب العالم الحفاظ على قيمة المال وتخزين الذهب. لذلك، مع ارتفاع سعر النفط، يرتفع سعر الذهب أيضا. يعتمد سعر الدولار الكندي CAD أيضا على سعر النفط. تعد كندا واحدة من أكبر الدول المصدرة للنفط في العالم. ومع ارتفاع سعر النفط، تزداد قيمة الدولار الكندي.

التحليل الأساسي للذهب في الفوركس

هناك الكثير ممن يفضلون تداول الذهب في سوق الفوركس. توجد تحليلات مختلفة للذهب. يعد التحليل الأساسي للذهب مهمًا جدًا أيضا في الفوركس، ومع التحليل الأساسي للذهب، يمكنك التنبؤ بشكل أفضل باتجاه الذهب وإجراء تداولات أفضل.

تتحرك أسعار الذهب والدولار في الفوركس أحيانًا في نفس الاتجاه وأحيانًا في الاتجاه المعاكس. يعتمد تحليل الذهب في الفوركس على عوامل مختلفة. يعد معدل الفائدة أحد أهم العوامل في التحليل الأساسي للفوركس. مع زيادة سعر الفائدة، تزداد قيمة الدولار. في مثل هذه الحالة، سينخفض سعر الذهب. من ناحية أخرى، مع ارتفاع معدلات التضخم في العالم والدول، يرتفع سعر الذهب.

الذهب سلعة ثمينة للغاية، ويعتبر من أكثر طرق الاستثمار موثوقية في العالم. وعندما تعاني دولة أو منطقة من الاضطرابات الاقتصادية والوضع الاقتصادي الرديء، يلجأ الناس في المجتمع إلى تخزين الذهب. سيؤدي هذا إلى زيادة سعر الذهب.

مقارنة بين التحليل الأساسي والتحليل الفني

التحليل الأساسي والتحليل الفني هما الطريقتان الرئيسيتان لتقييم الأصول، ولكن لكل منهما نهج مختلف. يركز التحليل الأساسي على العوامل الاقتصادية والمالية، بينما يركز التحليل الفني بشكل أكبر على أنماط الأسعار وأحجام التداول. يعتقد المحللون الفنيون أن جميع المعلومات الضرورية تكمن في الأسعار السابقة ويمكنهم التنبؤ بالاتجاهات المستقبلية باستخدام الرسوم البيانية والأدوات الفنية.

وفي المقابل، يدرس التحليل الأساسي المعلومات الأساسية والاقتصادية التي قد تؤثر على القيمة الجوهرية للأصول. ولهذا السبب، قد يستخدم بعض المستثمرينا الطريقتينلحصول على صورة أكثر شمولاً للسوق. يمكن أن يؤدي هذا المزيج إلى اتخاذ قرارات استثمارية دقيقة.

ملخص

يعد التحليل الأساسي أداة قوية للحصول على فهم أعمق للقيمة الحقيقية للأصول والتنبؤ بتحركات السوق بناءً على البيانات الاقتصادية والمالية الحقيقية. باستخدام هذه الطريقة، يمكن للمستثمرين اتخاذ قرارات أكثر استنارة وبعيدة عن إثارة الأسواق المالية على المدى القصير. وفقًا لمراجعة المبادئ والأدوات والنقاط الرئيسية في هذه المقالة، فإن اكتساب مهارات التحليل الأساسي يمكن أن يكون واجبة لأي مستثمر، سواء كان مبتدئًا أو محترفًا، ويساعد في تحسين استراتيجيات الاستثمار وإدارة المخاطر.

الأسئلة المتداولة

ما هو معدل التضخم في التحليل الأساسي للفوركس؟

يتم التعبير عن معدل التضخم من خلال مؤشر أسعار المستهلك CPI. يتم حساب معدل التضخم بناءً على أسعار السلع والخدمات هذا العام مقارنة بالعام الماضي. مما يظهر الوضع الاقتصادي للبلد.

ما هو سعر الفائدة أو معدل الفائدة؟

سعر الفائدة هو نسبة المكافأة المدفوعة على المال في تاريخ معين. عادة ما يعتبر هذا التاريخ سنة.

كيف نحلل أخبار الفوركس؟

أفضل طريقة هي متابعة الأخبار الموثوقة والسليمة من المواقع الموثوقة في هذا المجال.

ما هو التحليل الأساسي وكيف يختلف عن التحليل الفني؟
التحليل الأساسي يقوم بفحص وتقييم القيمة الحقيقية للأصول باستخدام البيانات الاقتصادية والمالية. يتضمن هذا التحليل عوامل مثل إيرادات الشركة والاتجاهات الاقتصادية وظروف السوق. على العكس من ذلك، يهتم التحليل الفني بأنماط الأسعار وحجم التداول في الرسوم البيانية. في حين يسعى التحليل الأساسي إلى فهم العوامل الأساسية التي يمكن أن تؤثر على الأسعار، يركز التحليل الفني بشكل أكبر على سلوك السوق.

ما هي العوامل الأكثر أهمية في التحليل الأساسي؟
تشمل العوامل المهمة في التحليل الأساسي أرباح الشركة وربحيتها، والنسب المالية (مثل نسبة السعر إلى الربح)، وظروف الاقتصاد الكلي (معدل نمو الناتج المحلي الإجمالي، ومعدل البطالة، وسعر الفائدة)، وأحداث محددة مثل التغييرات القانونية أو السياسية. كما أن دراسة مؤشرات الاقتصاد الكلي والبيانات الاقتصادية التي تنشرها الدول يمكن أن تكون فعالة في فهم ظروف السوق.

كيف يمكنني تعلم التحليل الأساسي وتطبيقه بشكل عملي؟
هناك العديد من الموارد التي يمكنك استخدامها لتعلم التحليل الأساسي. كتب مثل “المستثمر الذكي” لبنجامين جراهام و”التحليل الأمني” يمكن أن توفر أساسيات جيدة. كما يمكن للدورات التدريبية عبر الإنترنت أن تساعدك على تعلم المفاهيم والتقنيات. وأخيرًا، فإن دراسة التقارير المالية للشركات وتحليل نتائجها سيساعدك أيضًا على اكتساب الخبرة العملية.

هل التحليل الأساسي فعال لجميع أنواع الأصول؟
نعم، يمكن تطبيق التحليل الأساسي على العديد من أنواع الأصول، بما في ذلك الأسهم والعملات والسلع. ومع ذلك، فإن فعالية وكفاءة هذه الطريقة قد تختلف تبعا لنوع الأصل. على سبيل المثال، في سوق الأوراق المالية، تكون العوامل الأساسية مثل ربح ودخل الشركات مؤثرة للغاية، بينما في سوق العملات، تلعب عوامل مثل أسعار الفائدة والظروف الاقتصادية لمختلف البلدان دورًا رئيسيًا.

ما هي خطاء الأكثر شائعة في التحليل الأساسي وكيفَ التجنب منها؟

تشمل بعض الأخطاء الشائعة في التحليل الأساسي عدم الاهتمام بالتغيرات السريعة في السوق، والاعتماد بشكل كبير على البيانات التحليل التكنيكال، وتجاهل عوامل الاقتصاد الكلي. لتجنب هذه الأخطاء، من المهم البقاء على اطلاع دائم ومراقبة اتجاهات السوق والظروف الاقتصادية . كما أن إنشاء استراتيجية واضحة والالتزام بها يمكن أن يساعدك على اتخاذ قرارات أفضل.