شرح نموذج القمة الثلاثية
نموذج القمة الثلاثية (Triple Top) هي نوع من أنماط الرسم البياني المستخدمة في التحليل الفني للتنبؤ بانعكاس حركة سعر الأصل. تتكون القمة الثلاثية من ثلاث قمم، وتشير إلى أن الأصل ربما لم يعد يرتفع، وأن الأسعار المنخفضة قد تكون في الطريق.
لكي يعتبر النموذج قمة ثلاثية، يجب أن يحدث بعد اتجاه صعودي. عكس القاع الثلاثي هو القاع الثلاثي، مما يشير إلى أن سعر الأصل لم يعد ينخفض ويمكن أن يتجه للأعلى.
- تتكون القمة الثلاثية من ثلاث قمم تتحرك في نفس المنطقة، مع حدوث تراجعات بينهما.
- تعتبر القمة الثلاثية كاملة، مما يشير إلى مزيد من الانخفاض في السعر، بمجرد تحرك السعر تحت دعم النموذج.
- يخرج المتداول من مراكز الشراء أو يدخل في مراكز البيع عند اكتمال القمة الثلاثية.
- في حالة التداول بالنمط، يمكن وضع وقف الخسارة فوق المقاومة (القمم).
- الهدف الهبوطي المقدر للنموذج هو ارتفاع النموذج مطروحًا من نقطة الاختراق.
استراتيجية نموذج القمة الثلاثية
يحدث نمط القمة الثلاثية عندما يشكل سعر الأصل ثلاث قمم عند نفس مستوى السعر تقريبًا. منطقة القمم هي المقاومة. تسمى عمليات التراجع بين القمم قيعان التأرجح. بعد القمة الثالثة، إذا انخفض السعر إلى ما دون أدنى مستويات التأرجح، يعتبر النموذج مكتملًا ويراقب المتداولون المزيد من الحركة نحو الجانب الهبوطي.
القمم الثلاثة المتتالية تجعل القمة الثلاثية مشابهة بصريًا لنموذج الرأس والكتفين؛ ومع ذلك، في هذه الحالة، تكون القمة الوسطى مساوية تقريبًا للقمم الأخرى بدلاً من أن تكون أعلى. النموذج مشابه أيضًا لنموذج القمة المزدوجة، عندما يلامس السعر منطقة المقاومة مرتين، مما يؤدي إلى تكوين زوج من النقاط المرتفعة قبل الهبوط.
ملاحظة هامة: يتم تداول القمم الثلاثية بنفس الطريقة التي يتم بها تداول أنماط الرأس والكتفين.
لنفترض أن سعر السهم يبلغ ذروته عند 119 دولارًا، ثم يتراجع إلى 110 دولارًا، ويرتفع إلى 119.25 دولارًا، ثم يتراجع إلى 111 دولارًا، ويرتفع إلى 118 دولارًا، ثم ينخفض إلى ما دون 111 دولارًا، وهذه قمة ثلاثية وتشير إلى أن السهم يتجه نحو الانخفاض. سيبدو مثل الرسم البياني أدناه.
اسرار نموذج القمة الثلاثية
ومن الناحية الفنية، يوضح لنا نموذج القمة الثلاثية أن السعر غير قادر على اختراق منطقة القمم. عند ترجمتها إلى أحداث واقعية، فهذا يعني أنه بعد عدة محاولات، لا يتمكن الأصل من العثور على العديد من المشترين في هذا النطاق السعري.
مع انخفاض السعر، فإنه يضغط على جميع المتداولين الذين اشتروا خلال النموذج لبدء البيع. إذا لم يتمكن السعر من الارتفاع فوق مستوى المقاومة، فإن احتمالية الربح محدودة عند التمسك به. ومع انخفاض السعر إلى ما دون أدنى مستويات التأرجح للنموذج، قد يتصاعد البيع مع خروج المشترين السابقين من مراكز الشراء الخاسرة ويقفز المتداولون الجدد إلى مراكز بيع. هذه هي سيكولوجية النموذج، وما يساعد على تغذية عمليات البيع بعد اكتمال النموذج.
لا يوجد نمط يعمل طوال الوقت في بعض الأحيان تتشكل القمة الثلاثية وتكتمل، مما يدفع المتداولين إلى الاعتقاد بأن الأصل سوف يستمر في الانخفاض. ولكن بعد ذلك، قد يتعافى السعر ويتحرك فوق منطقة المقاومة.
من أجل الحماية، يمكن للمتداول وضع وقف الخسارة على مراكز البيع فوق القمة الأخيرة، أو فوق قمة التأرجح الأخيرة داخل النموذج. تحد هذه الحركة من مخاطر التداول إذا لم ينخفض السعر وارتفع بدلاً من ذلك.
تداول أنماط القمة الثلاثية
سيدخل بعض المتداولين في مراكز بيع، أو يخرجون من مراكز شراء، بمجرد انخفاض سعر الأصل إلى ما دون دعم النمط. مستوى الدعم للنمط هو أحدث قاع تأرجح بعد القمة الثانية، أو بدلاً من ذلك، يمكن للمتداول ربط أدنى مستويات التأرجح بين القمم بخط اتجاه. عندما ينخفض السعر إلى ما دون خط الاتجاه، يعتبر النمط كاملاً ومن المتوقع حدوث مزيد من الانخفاض في السعر.
لإضافة تأكيد للنمط، سوف يراقب المتداولون حجم التداول الكبير مع انخفاض السعر عبر الدعم. من المفترض أن يرتفع حجم التداول مما يظهر اهتمامًا قويًا بالبيع. إذا لم يرتفع الحجم، يكون النمط أكثر عرضة للفشل (ارتفاع السعر أو عدم انخفاضه كما هو متوقع).
يمكن أيضًا استخدام المؤشرات الفنية وأنماط الرسم البياني الأخرى جنبًا إلى جنب مع القمة الثلاثية. على سبيل المثال، قد يراقب المتداول تقاطع MACD الهبوطي بعد الذروة الثالثة، أو خروج مؤشر القوة النسبية (RSI) من منطقة ذروة الشراء للمساعدة في تأكيد انخفاض السعر.
مثال حقيقي على نموذج القمة الثلاثية
يظهر الرسم البياني التالي مثالاً على القمة الثلاثية في شركة Bruker Corp. و (BRKR). يصل السعر إلى ما يقرب من 36.50 دولارًا في ثلاث محاولات متتالية. يتراجع السعر بين كل محاولة، مما يؤدي إلى إنشاء نمط القمة الثلاثية. وسرعان ما اخترق السهم مستوى دعم خط الاتجاه عند 34 دولارًا واستمر في الانخفاض مع تصاعد حجم التداول.
يمكن للمتداولين الدخول في مراكز البيع أو الخروج من مراكز الشراء عندما ينخفض السعر إلى ما دون مستوى الدعم عند 34 دولارًا. يمكن وضع وقف الخسارة في البداية فوق منطقة المقاومة الرئيسية مباشرة.
الهدف المقدر للانخفاض هو ارتفاع النموذج، حوالي 3.25 دولارًا أمريكيًا، مطروحًا من نقطة الاختراق البالغة 34 دولارًا أمريكيًا. وبالتالي، فإن الهدف هو 30.75 دولارًا. تم الوصول إلى الهدف قبل أن يبدأ السعر في الارتداد، على الرغم من أن ذلك لن يحدث دائمًا.
اعتبارات خاصة لنموذج لقمة الثلاثية
كما هو الحال مع القمم والقيعان المزدوجة، فإن نسبة المخاطرة إلى المكافأة هي أحد عيوب هذه الأنماط الثلاثية. وبما أن كلا من وقف الخسارة والهدف يعتمدان على ارتفاع النموذج، فإنهما متساويان تقريبًا. الأنماط التي يكون فيها الربح المحتمل أكبر من المخاطرة هي المفضلة لدى معظم المتداولين المحترفين.
وضع وقف الخسارة داخل النموذج، بدلاً من وضعه فوقه (القمة الثلاثية) أو تحته (القاع الثلاثي) يؤدي إلى تحسين المكافأة مقارنة بالمخاطرة. تعتمد المخاطرة على جزء فقط من ارتفاع النموذج، بينما يعتمد الهدف على ارتفاع النموذج بالكامل.
اعتمادًا على نقاط الدخول المستخدمة – خط الاتجاه أو قاع التراجع الأخير – من الممكن أن يكون لديك هدفين للربح حيث يمكن إضافة ارتفاع النموذج إلى أي من نقاط الاختراق هذه. يمكن للمتداولين اختيار مستوى الاختراق المستهدف الذي يفضلونه من أجل جني المزيد من الأرباح من التداول.
هل القمة الثلاثية صعودية أم هبوطية؟
القمة الثلاثية هي نمط مخطط انعكاسي هبوطي يؤدي إلى تغيير الاتجاه إلى الاتجاه الهبوطي. من ناحية أخرى، فإن نمط القاع الثلاثي هو نمط مخطط انعكاسي صعودي يؤدي إلى تغيير الاتجاه إلى الاتجاه الصعودي.
هل القمم الثلاثية نادرة؟
تحدث أنماط القمة الثلاثية بشكل أقل تكرارًا من أنماط القمة المزدوجة، حيث تكون هناك قمة واحدة أقل حدوثًا. ولكن حقيقة أنه تشكيل نادر للرسم البياني هي أيضًا أكبر نقطة ضعف في القمة الثلاثية.
ما المدة التي يستغرقها تشكيل نموذج القمة الثلاثية؟
مثل أنماط الانعكاس الرئيسية الأخرى، عادة ما يتشكل نموذج القمة الثلاثية على مدى فترة تتراوح من ثلاثة إلى ستة أشهر.
الخط السفلي
يتم استخدام القمة الثلاثية في التحليل الفني للتنبؤ بانعكاس حركة سعر الأصل. تحدث القمة الثلاثية عندما يصل السعر إلى قمم، ثم يتراجع، ثم يرتفع إلى قمة مماثلة، ثم يتراجع، ثم يرتفع إلى مستوى مرتفع مماثل مرة أخرى ثم ينخفض مرة أخرى.
تعتبر القمة الثلاثية مكتملة بمجرد أن يتحرك السعر تحت دعم النموذج ويتغير الاتجاه إلى الجانب الهبوطي. بعد ذلك، قد يقرر المتداول الخروج من مراكز الشراء أو الدخول في مراكز بيع.
نمط الرسم البياني القاع الثلاثي هو نسخة مقلوبة من القمة الثلاثية ويمثل نهاية الاتجاه الهبوطي.
المصدر الموثوق: investopedia.com
